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喜大普奔啊，套在新能源里面的基民終于看到曙光了，這兩天中特估、AI兩大主線都在調(diào)整，但是光伏、新能車板塊逆市走強。一方面，新能源板塊回調(diào)空間和時間皆具備，光伏、新能車的估值已經(jīng)回落了歷史極低位，泡沫基本擠干凈了；另一方面，前期主要是AI和中特估吸血，市場風(fēng)格太過極端，導(dǎo)致新能源跌跌不休。

如今著兩條主線都在回調(diào)，新能源有沒有希望走出來呢？讓我們來看看南方基金及林樂峰的觀點。

林樂峰認(rèn)為，年初到現(xiàn)在景氣度很差，大家都看到了，不管是電動車還是燃油車都在不斷降價促銷。因為去年是汽車購置稅減免，今年沒有，所以去年年底還透支了一波需求。今年年初本來需求就被透支了，再疊加降價。因為中國買車，各種消費者都是買漲不買跌，價格一跌可能更不買。

但是這個需求還是存在的，如果不跌價，就是價格大家能降的都降完了，你總不可能無限降價，大家都降完一圈之后，購車者觀望完了之后，只要他是一個真實的需求，那這個需求就會恢復(fù)。

這個時間點也快，可能到二季度的某個時間點，買車的需求也會恢復(fù)的。只要需求有恢復(fù)，整個產(chǎn)業(yè)鏈就不會這么悲觀。

所以電動車下半年比上半年好，這是能看得到的。但是具體哪個月份開始好起來，里面的確有一些細分品種，從股票上來說，可以考慮逐漸布局。

但是因為降價降了很多，所以整車我是比較謹(jǐn)慎的，某些環(huán)節(jié)，尤其是比較卷的一些環(huán)節(jié)，只要這個環(huán)節(jié)能做的人很多，那肯定這個環(huán)節(jié)降價的時候就會首當(dāng)其沖，它就要被擠壓。

最終買的是行業(yè)和格局好的一些環(huán)節(jié)，比如某些環(huán)節(jié)可能就一兩家能做，或者有一家老大優(yōu)勢地位特別明顯。

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